國際融資擔保的方式精選(九篇)

前言：一篇好文章的誕生，需要你不斷地搜集資料、整理思路，本站小編為你收集了豐富的國際融資擔保的方式主題范文，僅供參考，歡迎閱讀并收藏。

第1篇：國際融資擔保的方式范文

[論文摘 要]經過企業(yè)在實踐中的不斷探索和總結，企業(yè)融資方式呈現(xiàn)多樣化，對企業(yè)順利募集到社會資金有很大幫助。筆者從融資策略的角度入手，總結分析了各種常見的融資方式。

策略一：創(chuàng)新融資租賃

所謂創(chuàng)新融資租賃，是因為它不同于傳統(tǒng)的融資租賃。創(chuàng)新融資租賃具有企業(yè)在資金不足的情況下，引進設備，擴大生產，快速投產，方式靈活的特點，還可使企業(yè)享受稅前還款的優(yōu)惠，企業(yè)對固定資產不求擁有，只求使用，用少量的保證金就能使用設備，使資金在流動中增值而不是沉淀到固定資產的投資中。它的操作方法可以是：由上海中小企業(yè)服務中心牽線，企業(yè)與金海岸租賃公司建立設備租賃關系，中投保上海分公司為企業(yè)提供85％-90％的履約擔保，商業(yè)銀行為租賃公司提供設備貸款。一般單筆租賃項目標的不超過500萬元，期限不超過兩年。同時租賃公司還有廠商回購和個人信用擔保兩個法寶來控制風險。因此調動了財政資源和信用提供高額擔保，這是上海在融資租賃上的一大創(chuàng)舉。

策略二：無形資產抵質押

目前許多新創(chuàng)辦的科技型中小企業(yè)，無形資產比較大，擁有專利權，著作權的中小企業(yè)可嘗試以此財產權為抵押物，獲得銀行貸款。一家商業(yè)銀行以基因產品開發(fā)權為貸款質押物，請專家對基因產品知識產權收益權的市場價值進行評估，并以此為依據(jù)，確定質押物的價值和貸 款額度。通過出質人與質權人訂立的書面合同，并辦理相關質押登記，使這家科技型企業(yè)及時獲得了急需的2000萬元流動資金。

策略三：動產托管

對于大量生產型和貿易型企業(yè)而言，由于沒有合適的不動產作抵押物，有的企業(yè)廠房是租來的，土地是租來的，苦于無抵押物而難以融資，對這類企業(yè)，現(xiàn)在可請社會資產評估，托管公司托管的辦法獲取銀行貸款。

據(jù)悉，上海百業(yè)興資產管理公司可接受企業(yè)委托，對企業(yè)的季節(jié)性庫存原料，成品庫進行評估，托管，然后以此物價值為基礎，再為企業(yè)提供相應價值的擔保，這樣既解決了企業(yè)貸款擔保難的矛盾，又使企業(yè)暫時的"死"資產盤貨，加速了資金流動，提高了資產回報率。

策略四：互助擔保聯(lián)盟

中小企業(yè)互助擔保聯(lián)盟重點解決企業(yè)在融資過程中的擔保和反擔保問題。它的優(yōu)點是一次評估信用，較長時間享用。質量和規(guī)模相近的企業(yè)互保，節(jié)約了擔保費用，降低了融資成本。目前上海已形成雛形的有兩種形式：

其一，民間信用互助協(xié)會。譬如以上海眾大擔保股份公司發(fā)起，通過企業(yè)互助以及擴大信用融資能力并向社會提供信用咨詢服務，為互助協(xié)會成員企業(yè)提供融資擔保。 主要有中小企業(yè)流動資金貸款擔保，票據(jù)貼現(xiàn)擔保，開具承兌匯票擔保，固定資產貸款擔保，國企改制貸款擔保，管理者收購貸款擔保等。

其二，中小企業(yè)信用擔保聯(lián)盟。譬如以上海市中小企業(yè)服務中心和聯(lián)合德升資信評估公司牽線，為同樣有融資需求的兩家企業(yè)在融資過程中互相擔保和反擔保，以中小企業(yè)信用 擔保聯(lián)盟為形式，實現(xiàn)企業(yè)融資過程中的互保。為控制風險，通過互保形式融資的企業(yè)必須是信用優(yōu)良的企業(yè)，并須經資信評估公司評定信用，a級以上企業(yè)才有資 格加盟。

策略五：生產用設備按揭貸款

由大眾保險公司為主開拓的此項品種，開辟了保險公司介入企業(yè)融資的新形式。其主要形式是生產用機械設備按揭，一方面促進生產型設備銷售的增長，解決企業(yè)新置和更新設備資金不足的矛盾。為新置和更新設備的中小企業(yè)擴大生產規(guī)模提升產品檔次和競爭力提供了一條融資通道。 操作上一般以不超過500萬元為限，時間6-24個月，按揭申請人向設備銷售商提出購買設備申請，同時向銀行提出貸款申請。銀行審查合格后交保險公司審核， 保險公司出具保險單給銀行和申請人，申請人在銀行辦理設備抵押手續(xù)，再由銀行加工貸款劃交經銷商，經銷商將設備交給申請人。對借款企業(yè)的好處是：找到了貸 款擔保人保險公司；買到了最低價設備事先經銷商的承諾。

策略六：國家創(chuàng)新基金

科技型中小企業(yè)技術創(chuàng)新基金是經國務院批準設立，用于支持科技型中小企業(yè)技術創(chuàng)新的政府專項基金。通過撥款資助，貸款貼息和資本金投入等方式扶持和引導科技型中小企業(yè)的技術創(chuàng)新活動。

根據(jù)中小企業(yè)和項目的不同特點，創(chuàng)新基金支持方式主要有：

（一）貸款貼息：對已具有一定水平，規(guī)模和效益的創(chuàng)新項目，原則上采取貼息方式支持其使用銀行貸款，以擴大生產規(guī)模。一般按貸款額年利息的50％~100％給予補貼，貼息總額一般不超過100萬元，個別重大項目可不超過200萬元。

（二）無償資助：主要用于中小企業(yè)技術創(chuàng)新中產品的研究，開發(fā)及中試階段的必要補助，科研人員攜帶科技成果創(chuàng)辦企業(yè)進行成果轉化的補助，資助額一般不超過100萬元。

（三）資本金投入：對少數(shù)起點高，具有較廣創(chuàng)新內涵，較高創(chuàng)新水平并有后續(xù)創(chuàng)新潛力，預計投產后有較大市場，有望形成新興產業(yè)的項目，采取成本投入方式。

高新技術企業(yè)可申請獲得這類直接融資，申報時可委托市科委指定中介服務機構代辦申報手續(xù)，然后所在區(qū)縣局科技主管部門推薦，由科委專門機構組織專家對申報材料進行論證，審核，篩選，再報市科技部基金管理中心審查，評估。

策略七：國際市場開拓資金

中小企業(yè)開拓國際市場，可申請國際市場開拓資金，它是由中央財政和地方財政共同安排的專門用于支持中小企業(yè)開拓國際市場的專項資金。上海市外經貿委和地方財政是國際市場開拓資金的主管部門。外經貿委負責市場開拓資金的業(yè)務管理，財政部門負責市場開拓資金的預算，撥付，監(jiān)管等。

市場開拓資金優(yōu)先支持的對象是：1．重點面向拉美，非洲，中東，東歐，東南亞等新興國際市場的拓展活動；2．重點支持高新技術和機電產品出口企業(yè)拓展國際市場活動；3．支持 外向型中小企業(yè)取得質量管理體系認證，環(huán)境管理體系認證和產品認證等國際認證；4．支持擁有自主知識產權的名優(yōu)產品出口；5．支持已獲質量管理體系認證， 環(huán)境管理體系認證和產品認證的中小企業(yè)的國際市場拓展活動，如參加境外展覽會，貿易洽談會，境外投(議)標等。

該資金支持方式采取無償支持和風險支持兩種。凡上年出口總額在1500萬美元以下，具有企業(yè)法人資格和進出口經營權的企業(yè)可于每年七月向有關部門提出申請。

策略八：典當融資

典當是以實物為抵押，以實物所有權轉移的形式取得臨時性貸款的一種融資方式。其優(yōu)勢在于：對中小企業(yè)的信用要求幾乎為零，只注重典當物品是否貨真價實。而且 可以動產與不動產質押二者兼為；典當物品的起點低，千元，百元的物品都可以當。典當融資手續(xù)簡便，大多立等可取，即使是不動產抵押，也比銀行要便捷許多； 不問貸款用途，錢使用起來十分自由。周而復始，可大大提高資金使用率。歸結起來，比較適合資金需求不很大，但要得又很急的企業(yè)融資。上海東方典當行開展融 資典當已有多時。

策略九：風險投資

目前風險投資公司，風險投資基金如雨后春筍般進入中國，為許多創(chuàng)業(yè)型中小企業(yè)提供了強大的資金支持。

參考文獻

第2篇：國際融資擔保的方式范文

[關鍵詞] 商業(yè)銀行　國際貿易融資　信用風險

一、引言

國際貿易融資，是指銀行圍繞貿易商的資金需求與資金流動規(guī)律，并結合國際結算的各個環(huán)節(jié)，為滿足貿易商資金需求的各種服務的總和。是銀行為外貿企業(yè)辦理國際貿易業(yè)務而提供的資金融通便利，是有效運用資金的一種較為理想的方式，也是促進進出口貿易的一種金融支持手段。

由于貿易融資及相關的國際結算業(yè)務涉及到不同國家和不同客戶，在信息傳遞、貿易習慣、結算手段等方面都存在著不同程度的差異，加上國與國之間的貿易及其融資涉及到關稅和外匯管制等政策，使得融資業(yè)務中信用風險凸現(xiàn)。貿易融資綜合授信面對的常常是一個相互關聯(lián)、相互制約的眾多因素構成的復雜而往往缺少定量數(shù)據(jù)的系統(tǒng)，因而貿易融資業(yè)務的授信風險較大且較為復雜。但是，我國銀行在將授信管理引入國際貿易融資的過程中，往往受到原有信貸管理思維模式的影響，難以擺脫早已根深蒂固的思維慣性，仍然過多的注重定性分析而缺乏必要的定量評估。因此，如何準確評價貿易融資過程中的信用風險將對這一業(yè)務的發(fā)展顯得十分重要和迫切。

二、授信額度概念

貿易融資綜合授信是銀行授予具有進出口經營權的企業(yè)與其進出口業(yè)務有關的一種或多種的綜合性的短期融資。商業(yè)銀行常見的出口授信包括：出口押匯、出口托收押匯、票據(jù)買入、票據(jù)貼現(xiàn)、打包放款；進口授信包括：進口開證、進口押匯、進口托收押匯等。以上授信品種構成綜合授信的直接因素。

國際貿易融資的風險主要集中在客戶信用上，為了防范信用風險，銀行通常為客戶核定一個在一定時期內有效的信用額度。在該限額內，銀行可為客戶提供一種或多種國際貿易融資。該額度可以循環(huán)使用，但客戶的未償債務和已償債務之和不能突破原來確定的限額。授信額度就是銀行授予客戶的信用額度，且授信人與被授信人之間要簽訂合約；授信人要保證在授信額度之內，對被授信人提交的符合融資條件的業(yè)務給予融資；被授信人保證在授信額度的有效期內，遵守銀行關于融資或授信的相關規(guī)定。

授信額度按融資主要業(yè)務種類可分為進口授信和出口授信兩大類：進口授信包括：進口開證額度、進口押匯額度、進口托收押匯額度；出口授信包括：出口押匯額度、出口托收押匯額度、票據(jù)貼現(xiàn)額度、打包貸款額度、福費廷額度。

三、信用風險防范模型建立

1.分配矩陣

進出口商可通過商業(yè)信用、第三方擔保、抵押、質押四種擔保方式向商業(yè)銀行申請授信額度。商業(yè)信用是建立在銀行與企業(yè)之間的信用，由于企業(yè)經營風險的存在，在企業(yè)無力償還貸款時，風險較大；第三方擔保是企業(yè)取得第三方企業(yè)的連帶擔保，具有一定的風險；抵押就是債務人或第三人不轉移法律規(guī)定的可做抵押的財產的占有，將該財產作為債權的擔保，當債務人不履行債務時，債權人有權依法就抵押物賣得價優(yōu)先受償；質押，就是債務人或第三人將其動產移交債權人占有，將該動產作為債權的擔保，當債務人不履行債務時，債權人有權依法就該動產賣得價金優(yōu)先受償。抵押和質押對銀行來說，風險較小。商業(yè)銀行根據(jù)每種業(yè)務風險程度的差異及客戶提供的擔保方式制定出授信業(yè)務的準則。即：僅憑信用擔保可授予的信用額度；憑第三方擔保可授予的信用額度；必須憑抵押或質押方可授予的信用額度等。詳見下表。

表 商業(yè)銀行授信業(yè)務準則

上表中，行表示授信額度種類，列表示擔保的方式。表中數(shù)字為0或1。1表示該列所代表的擔保方式可授予該行所表示的授信額度。0表示該列所代表的擔保方式不能授予該行所表示的授信額度。在此基礎上，商業(yè)銀行可根據(jù)融資業(yè)務的重要程度在上述8種授信額度中分配額度比例。根據(jù)表1和以上原則，建立分配矩陣(1)

(1)中代表第j種擔保方式用于第i種授信額度的百分比，滿足。比如在信用擔保方式下，有六種授信額度憑信用擔保不能授予。則，其他可憑信用擔保授予的信用額度可根據(jù)需要進行分配，比如進口開證額度占60%，則，那么出口押匯額度就占40%，。其余擔保方式下情況以此類推。

2.評估矩陣

商業(yè)銀行在對客戶進行國際貿易融資之前必須對企業(yè)的基本情況進行細致的調查論證。一般可從如下幾個方面核查，以確定在各種擔保情況下的評估授信額度。企業(yè)的進出口貿易情況：產品或最終產品的市場情況、貿易國別、貿易量、創(chuàng)造和盈利能力、在銀行的結算記錄；企業(yè)的基本素質：領導層素質、職工素質、管理水平、技術水平、發(fā)展?jié)摿Φ龋黄髽I(yè)的財務狀況：資產狀況、財務三率指標；企業(yè)的總體效益狀況：上年利潤及增長情況、資產報酬率等。

建立評估矩陣(2)

(2)中表示對i類擔保方式的評估值，當時，。假設銀行對某一客戶的評估值為：信用評估值，擔保評估值，抵押評估值，質押評估值，則評估矩陣可表述為

(3)

3.風險系數(shù)矩陣

雖然商業(yè)銀行在對客戶進行了詳細調查后確立了評估值，但仍然會存在諸如抵押、質押物變現(xiàn)損失、產生的手續(xù)費用等系列風險，故會按一定的比例將評估值轉化為險后價值，建立風險系數(shù)矩陣

(4)

(4)中表示對i類擔保方式的轉換系數(shù)，當時，。如信用價值按，擔保價值按，抵押價值按質押價值按轉化為險后價值，則風險系數(shù)矩陣可表述為

(5)

4.授信額度矩陣

根據(jù)上述原則，結合(1) (3) (5)可建立授信額度矩陣T

四、信用風險防范模型求解（授信額度的確定）

將授信額度分為進口額度與出口額度兩大類，將矩陣中的第1，2，3行相加合并成為一行，第4，5，6，7，8行相加合并為一行，則矩陣簡化為

(7)

據(jù)此可得：進口額度為

(8)

出口額度為

(9)

如果對融資業(yè)務不加區(qū)分，進行均衡授信的話，則令，，則進口額度為

(10)

出口額度為

(11)

進行均衡授信可以兼顧各種業(yè)務品種，風險也較為分散；另外還可以對重點業(yè)務進行重點授信，即改變的數(shù)值，優(yōu)先支持重點業(yè)務，使重點業(yè)務獲得較高比例的授信額度。

影響授信額度大小的其他因素還包括：①評估矩陣V中的值，的值在銀行對客戶的擔保方式進行全面評估后就能確定了；當然銀行在一段時間以后或認為有必要的時候，會對客戶的資信狀況重新進行評估，這時原來確定的數(shù)值就必須由最新的評估結果所替代。②風險系數(shù)矩陣A中，的數(shù)值是根據(jù)當時的客戶經營狀況、資信狀況、抵押(或質押)標的變現(xiàn)程度、市場狀況等各方面因素決定的，而所有這些影響因素是不斷發(fā)生變化的，銀行將定期或根據(jù)實際情況的變化對風險系數(shù)進行調整。

五、商業(yè)銀行應用信用風險防范模型應把握的原則

基于信用風險的貿易融資綜合授信模型的運用為商業(yè)銀行定性分析和定量評估相結合的管理模式提供了參考。在運用過程中，銀行對客戶進行授信要把握好以下幾個原則：

第一是合法性原則，即所有的授信業(yè)務必須遵循國家的法律法規(guī)，重點支持國家鼓勵發(fā)展的行業(yè)及企業(yè)，禁止對任何違法違規(guī)企業(yè)進行授信；第二是盈利性原則，即在授信額度下辦理的國際貿易融資業(yè)務要保證能按時收回本息，授信時的信用評定及抵押擔保措施要完善，并且還要能帶來其他相關收益；第三是合理性原則，即授信額度的結構要合理.各類貿易融資業(yè)務額度占總授信額度的比例要合理，而總的授信額度與被授信人的產值及凈資產的比例要合理，且對單一客戶的授信額度不宜在銀行的全部授信業(yè)務中占比過大。

參考文獻：

[1]張耀麟:銀行進出口貿易融資[M].北京:中國金融出版社，2003

[2]程祖?zhèn)ロn玉軍:國際貿易結算與信貸[M].北京：中國人民大學出版社，2001

[3]陽:金融風險分析與管理研究[M].北京：中國人民出版社，2001

[4]姜青舫:風險度量原理[M].上海：同濟大學出版社，2000

[5]張永娟張志鴻霍學喜:信用風險程度模糊綜合評價模型[J].金融教學與研究，2004，(2)

[6]王曉春:國有商業(yè)銀行國際貿易融資風險的分析與對策[J].科技創(chuàng)業(yè)月刊，2006,(08)

[7]宋云萍:國際貿易融資中授信開證的風險分析及防范[D]. 對外經濟貿易大學,2005

第3篇：國際融資擔保的方式范文

【關鍵詞】中小企業(yè) 國際貿易融資 供應鏈融資

到2013年底，我國全國工商注冊的中小企業(yè)的總量超過4200萬家，占全國企業(yè)總數(shù)99%以上，貢獻了58.5%的GDP值，68.3%的外貿出口額，52.2%的稅收和80%的就業(yè)，但融資困難依然是約束眾多中小企業(yè)發(fā)展的主要瓶頸之一。我國超過七成的中小企業(yè)有外部資金需求，其中90%以上選擇銀行融資，但因為擔保問題被金融機構拒貸的比例接近24%。按照68.3%的外貿出口額計算，大量中小企業(yè)為外向型中小企業(yè)，則這類企業(yè)可以通過國際貿易融資方式解決生產資金周轉問題。

一、國際貿易融資方式比較

貿易融資是指在商品交易過程中，運用短期性結構融資工具，基于商品交易中的存貨、預付款、應收款等資產的融資。主要融資方式有打包放款、押匯、票據(jù)貼現(xiàn)、國際保理、福費廷、信托收據(jù)、提貨擔保，假遠期信用證等。

1、不同貿易階段的融資方式選擇

以信用證結算方式為例，按照信用證項下基礎合同執(zhí)行的不同階段，可選擇的融資方式為打包放款（出口商以信用證作為抵押向銀行申請貸款，貿易產品備貨前）；押匯或議付（按信用證條款買入受益人（外貿公司）的匯票和單據(jù)，貿易產品已發(fā)運）；如果是應收賬款，可以提前和銀行協(xié)定，在此階段進行國際保理或福費廷；最后是票據(jù)貼現(xiàn)（出口商將未到期的商業(yè)票據(jù)、銀行承兌票據(jù)和債券轉讓給銀行）

2、針對出口方和進口方的國際貿易融資

上面介紹的國際貿易融資方式主要針對出口商，針對進口商的融資方式進口開證、提貨擔保、提單背書及信托收據(jù)貸款等。除進口開證發(fā)生在貿易開始，余下三種方式都是針對貨物到港的情況下，銀行給予進口商的提貨融資。提貨擔保是正本貨運單據(jù)尚未收到，出口商申請銀行開立先行提貨的擔保函；提單背書分為副本提單背書和1/3正本提單背書兩種情況，前者是基于與提貨擔保同樣的原因，應客戶請求，銀行對客戶出示的副本提單進行背書以便于客戶先行提貨；后者是在正本提單以開證銀行為抬頭的情況下，在信用證規(guī)定的單據(jù)到達之前，應客戶要求，為便于其提貨，銀行對客戶提供的1/3正本提單進行背書的行為；信托收據(jù)貸款是銀行在付款到期日前為客戶提供貸款贖單的融資行為。

3、融資風險、費用等比較

表1是根據(jù)融資風險、融資費用、門檻、融資銀行有無追索權以及融資額度等方面比較了幾種典型融資方式的特點。可以發(fā)現(xiàn)，融資產品的費用和風險呈負相關關系，費用高的產品風險較低。押匯和貼現(xiàn)等融資產品，雖然風險和費用方面都比較適合中小企業(yè)，但融資期限較短，而且追索權條款要求外向型中小企業(yè)必須高度重視貿易伙伴的信用情況。

二、我國中小企業(yè)國際貿易融資的典型問題

1、融資門檻高

目前國際貿易融資產品日益豐富，但適用于中小企業(yè)的品種還十分有限，大部分融資產品的融資規(guī)模門檻較高，中小企業(yè)難以達到要求。如福費廷業(yè)務的融資門檻為10萬美元以上，中小企業(yè)難以達到這種貿易規(guī)模，如信用證貼現(xiàn)中高昂的資質審查費用等。

2、中小企業(yè)本身的內部經營管理缺陷

銀行融資項目審批過程往往需要公司專業(yè)人員配合修改，而中小企業(yè)管理結構中很少會為貿易融資設置一個專門崗位，大多數(shù)融資業(yè)務由公司老板或者財會人員去操作，這樣融資項目往往由于遞交材料不合格而無法通過。其他管理問題還有中小企業(yè)融資資金因為管控不嚴容易被挪作他用，中小企業(yè)投機經營的特點比較突出，跟風經營導致市場風險較高，給融資銀行帶來較高業(yè)務風險等。

三、解決我國中小企業(yè)國際貿易融資問題的對策

1、外貿企業(yè)聯(lián)合提升規(guī)模實力

中小企業(yè)可以發(fā)揮供應鏈功能，在需要銀行融資時候，聯(lián)合上游或者下游貿易伙伴為其提出擔保，如此一來企業(yè)供應鏈上下游抱團，使融資道路更加順暢。

2、注重企業(yè)業(yè)務人員素質提高

中小企業(yè)自身規(guī)模限制，使得企業(yè)在國際貿易人員配置上尚不能和大型企業(yè)并軌，因此我國外向型中小企業(yè)可以秉奉“小而精”的原則，致力于培養(yǎng)負責貿易融資業(yè)務人員的業(yè)務水平，增加相關人員的歷練。作為企業(yè)貿易融資主要參與者，業(yè)務人員需要有良好業(yè)務習慣，做出口業(yè)務能嚴查開證銀行資信，經常關注進口商所在國和地區(qū)的政治動態(tài)和經濟情況。密切跟進貿易進度和融資情況，及時做好多方協(xié)調。

3、結合實際，合理融資

因為國際貿易融資具有自償性，企業(yè)進行外貿融資不可盲目而行，而應該切合實際，選擇符合自身發(fā)展的融資產品。當企業(yè)有一定規(guī)模和一定進出易量，條件足以滿足福費廷融資，可以和貿易對方商量辦理福費廷融資。在經濟環(huán)境較為低迷時期，福費廷產品更能幫助中小企業(yè)度過難關。信用證項下融資產品有很多，如貼現(xiàn)、打包放款。如果前期生產和貨運等的資金跟不上，企業(yè)可以選擇打包放款產品進行融資；如果貿易后期企業(yè)想快速獲取資金用于再生產，可以選擇票據(jù)貼現(xiàn)或是根據(jù)貿易雙方協(xié)定進行保理業(yè)務。

實力不強，規(guī)模較小的企業(yè)融資較為困難，很多都是通過內部融資或者尋求借貸解決問題。因為國際貿易融資是針對一筆業(yè)務融資，如果商業(yè)銀行等金融機構完全了解業(yè)務的真實性和企業(yè)的融資需求，企業(yè)的融資業(yè)務辦理能變得順暢些許。因此，如果小規(guī)模企業(yè)在貿易協(xié)商初期想進行貿易融資，那么在選擇付款條件、付款方式時候一定要使得自己占據(jù)有利地位，比如使對方企業(yè)信用轉變?yōu)殂y行信用（開立信用證或者要求銀行保兌）。這樣一來，企業(yè)辦理融資時因為整筆業(yè)務附加了銀行信用，能大大提高通過率。

參考文獻：

[1]馬麗研，曲偉達.關于中國中小企業(yè)國際貿易融資問題分析[R].經濟生活――2012商會經濟研討會，2012-11-28.

[2]李彥榮.中小外貿企業(yè)貿易融資的具體方式分析[D].山西國際商務職業(yè)學院，2014.

第4篇：國際融資擔保的方式范文

一、備用信用證的法律性質及其運作原理

備用信用證起源于美國。由于美國法律曾經禁止商業(yè)銀行為客戶辦理擔保業(yè)務，作為應對之舉，一些商業(yè)銀行即以商業(yè)信用證的派生形式——備用信用證，變相提供擔保服務。其后，備用信用證的適用范圍逐步擴大，迅速演化為一種國際性的金融工具。

備用信用證的確切釋義是什么？1977年，美國聯(lián)邦儲備銀行管理委員會首次對其做出了界定：不論其名稱描述如何，備用信用證是一種信用證或類似安排，構成開證人對受益人的下列擔保：

（a）償還債務人的借款或預支給債務人款項；

（b）支付由債務人所承擔的負債；

（c）對債務人不履行契約而付款。

1983年和1993年，盡管國際商會分別將備用信用證納入了《跟單信用證統(tǒng)一慣例》1983年修訂本（《UCP400》）和1993年修訂本（《UCP500》），但其只是將備用信用證作為“信用證”的類別之一，且“只在適應范圍內”予以適用。隨著備用信用證的推而廣之，其與商業(yè)信用證在功能上的差異日趨凸顯，誤解及糾紛日漸增多，迫切需要對其進行專門規(guī)范。1995年12月，聯(lián)合國大會通過了由聯(lián)合國國際貿易法委員會起草的《獨立擔保和備用信用證公約；1999年1月1日，國際商會的第590號出版物《國際備用信用證慣例》（簡稱《ISP98》）作為專門適用于備用信用證的權威國際慣例，正式生效實施。

根據(jù)《ISP98》所界定的“備用信用證在開立后即是一項不可撤銷的、獨立的、要求單據(jù)的、具有約束力的承諾”，備用信用證具有如下法律性質：

一是，不可撤銷性（Irrevocable）。

備用信用證一經開立，除非有關當事人同意或備用信用證內另有規(guī)定，開證人不得撤銷或修改其在該備用信用證項下的義務。

二是，獨立性（Independent）。

備用信用證一經開立，即作為一種自足文件而獨立存在。其既獨立于賴以開立的申請人與受益人之間的基礎交易合約，又獨立于申請人和開證人之間的開證契約關系；基礎交易合約對備用信用證無任何法律約束力，開證人完全不介入基礎交易的履約狀況，其義務完全取決于備用信用證條款和受益人提交的單據(jù)是否表面上符合這些條款的規(guī)定。

三是，單據(jù)性（Documentary）。

備用信用證亦有單據(jù)要求，并且開證人付款義務的履行與否取決于受益人提交的單據(jù)是否符合備用信用證的要求。備用信用證的跟單性質和商業(yè)信用證并無二致，但后者主要用于國際貿易貨款結算，其項下的單據(jù)以匯票和貨運單據(jù)為主；而備用信用證則更普遍地用于國際商務擔保，通常只要求受益人提交匯票以及聲明申請人違約的證明文件等非貨運單據(jù)。

四是，強制性（Enforceable）。

不論備用信用證的開立是否由申請人授權，開證人是否收取了費用，受益人是否收到、相信該備用信用證，只要其一經開立，即對開證人具有強制性的約束力。

備用信用證的四個法律性質相輔相成，共同造就了這一金融產品的優(yōu)異特質：“不可撤銷性”鎖定了開證人的責任義務，進而更有效地保障了受益人的權益：“獨立性”傳承了信用證和獨立性擔保的“獨立”品格，賦予了其既定的法律屬性：“單據(jù)性”則將開證人的義務限定于“憑單”原則的基準之上，有益于“獨立性”的實施：“強制性”則是對開證人義務履行的嚴格規(guī)范，它與“不可撤銷性”的融合充分體現(xiàn)了開證人責任義務的約束性和嚴肅性，有助于杜絕非正常因素的干擾。基于這些關鍵的法律性質，備用信用證融合了商業(yè)信用證和獨立性擔保之特長，在實踐中體現(xiàn)出獨特的功能優(yōu)勢。

由于備用信用證“出身”于信用證家族，其業(yè)務流程基本符合信用證運作原理。

首先，開證申請人（基礎交易合同的債務人）向開證人（銀行或非銀行金融機構）申請開出備用信用證。

繼而，開證人嚴格審核開證申請人的資信能力、財務狀況、交易項目的可行性與效益等重要事項，若同意受理，即開出備用信用證，并通過通知行將該備用信用證通知受益人（基礎交易合同的債權人）。

再者，若開證申請人按基礎交易合同約定履行了義務，開證人不必因開出備用信用證而必須履行付款義務，其擔保責任于信用證有效期滿而解除；若開證申請人未能履約，備用信用證將發(fā)揮其支付擔保功能。在后一種情形下，受益人可按照備用信用證的規(guī)定提交匯票、申請人違約證明和索賠文件等，向開證人索賠。

再次，開證人審核并確認相關索賠文件符合備用信用證規(guī)定后，必須無條件地向受益人付款，履行其擔保義務。最后，開證人對外付款后，向開證申請人索償墊付的款項，后者有義務予以償還。

二、備用信用證的適用領域

根據(jù)備用信用證的應用實踐，《ISP98》將其劃分為履約備用信用證、預付款備用信用證、招標/投標備用信用證、對開備用信用證、融資備用信用證、直接付款備用信用證、保險備用信用證、商業(yè)備用信用證等8種類型，總結了備用信用證的基本功能和適用領域。

1.國際擔保

資信擔保（或“人”的擔保）之所以在國際商務中廣為應用，是因為當事人不僅可將其用作商務支付的保證手段，還可將其作為制裁違約方、保護違約受害方，進而最終促成合約履行的法律手段。作為一種具有雙重性質的金融工具，備用信用證在國際工程承包、BOT項目、補償貿易、加工貿易、國際信貸、融資租賃、保險與再保險等國際經濟活動中廣泛應用，只要基礎交易中的債權人認為商業(yè)合約對債務人的約束尚不夠安全，即可要求債務人向一家銀行申請開出以其（債權人）為受益人的備用信用證，用以規(guī)避風險，確保債權實現(xiàn)。

較之銀行保函和商業(yè)信用證，備用信用證的擔保功能具有獨到優(yōu)勢。

其一，擔保責任的確定性。

銀行保函有從屬性保函和獨立性保函之分。從屬性保函以基礎交易合同（主合同）的存在與執(zhí)行狀況為生效依據(jù)，是主合同的從合同，其依附性決定了擔保人不能獨立地承擔保證責任，而只能依據(jù)主合同條款及其主合同的執(zhí)行狀況來確定擔保責任的范圍與程度；如果主合同的債務人以各種理由對抗債權人，擔保人同樣可以依據(jù)該抗辯理由對抗債權人。所以對債權人而言，從屬性保函擔保人的付款責任是不確定的。獨立性保函開出后即完全不依附于基礎交易合同而獨立存在，其法律效力并不受制于基礎交易合同的變更、滅失以及債務人的行為，只要債權人的索賠符合保函規(guī)定的索賠條件，不論該債務人是否同意，擔保人必須履行第一付款責任。所以，不同法律屬性保函擔保人的付款責任確定與否，對當事人的實質性影響截然不同，實踐中，圍繞保函法律性質及其擔保人付款責任的爭議事例屢見不鮮。而備用信用證以鮮明的獨立性確定了其與基礎交易合約之間完全獨立的法律關系，其付款依據(jù)是開證人不可撤銷的義務以及備用信用證項下單據(jù)的合格性，開證人的付款責任始終是肯定和明確的，這一點極有助于減少誤解和爭議，提高擔保服務的質量與效率。

其二，應用的靈活性。

備用信用證與商業(yè)信用證的最大區(qū)別在于，后者一經開立，只要受益人提交的單據(jù)（匯票）表面合格，開證行必須履行第一性付款責任。而備用信用證的受益人多是在對債務人履約具有基本信任的基礎上，將備用信用證作為風險規(guī)避的補充手段。若基礎交易合約得以順利履行，備用信用證通常“備而未用”，所以備用信用證的開證人盡管在形式上承擔了獨立的、不可撤銷的、強制性的責任義務，但其并不一定必然地對外賠償，事實上擔負著“第二性”的付款責任。“備用（Standby）性”使備用信用證的開證人遭遇受益人無理或惡意索賠的幾率相對較低；相應地，開證人對申請人的信用額度、開證抵押或反擔保要求較之保函或商業(yè)信用證略顯寬松，開證成本較低。備用信用證的“備用性”既使開證人承擔的獨立擔保責任具有了一定彈性，又通過靈活的運作滿足了國際經濟交易對銀行信用補充性支持的需求。實務中，“備而未用”者在備用信用證業(yè)務中占據(jù)多數(shù)。

2.國際融資

備用信用證是一種國際通行的融資工具。合理利用其融資支持功能，對于已經和將要“走出去”的中國企業(yè)拓展國際融資途徑、扭轉融資艱難局面，具有積極意義。

（1）融資備用信用證的應用融資備用信用證（FinancialStandby）主要支持包括償還借款在內的付款義務的履行，廣泛用于國際信貸融資安排。境外投資企業(yè)可根據(jù)所有權安排及其項目運營需要，通過融資備用信用證獲得東道國的信貸資金支持。實踐中，賬戶透支即是一種較好的籌資選擇。其優(yōu)勢在于：借貸手續(xù)簡捷，運作方便、靈活；企業(yè)可根據(jù)實際資金需求和現(xiàn)金流量把握籌資的規(guī)模與期限，從而最大限度地減少閑置資金，降低融資成本，規(guī)避利率與市場風險，減少信用額度占用，改善負債結構。

銀行提供賬戶透支便利的基本前提是第三方擔保的有效性，融資備用信用證是滿足這一前提的最佳選擇之一。境外投資企業(yè)可要求本國銀行或東道國銀行開立一張以融資銀行為受益人的融資備用信用證，并憑以作為不可撤銷的、獨立性的償還借款的支持承諾，向該銀行申請?zhí)峁┵~戶透支便利。根據(jù)融資協(xié)議，企業(yè)應在規(guī)定的額度和期限內循環(huán)使用、歸還銀行信貸資金；如果其正常履約，融資備用信用證則“備而不用”；如果其違約，融資銀行作為融資備用信用證的受益人有權憑規(guī)定單據(jù)向開證人索償，后者有義務償付申請人所欠透支信貸資金。由于融資備用信用證的受益人為東道國商業(yè)銀行，其信用度較商業(yè)受益人為高，風險相對較小，加之規(guī)范備用信用證運作的國際規(guī)則已相當完備，所以，銀行通常樂于提供賬戶透支融資支持。在其他形式的商業(yè)信貸以及官方支持的出口信貸融資中，融資備用信用證的應用也相當廣泛。

（2）直接付款備用信用證的應用

直接付款備用信用證（DirectStandby）主要支持與融資備用信用證有關的基礎付款義務的履行。實踐中，普遍地用于商業(yè)票據(jù)融資支持。商業(yè)票據(jù)融資是國際短期資金市場最通行的直接融資方式，跨國企業(yè)因兼并、收購或其他經營活動而在短期內產生大量現(xiàn)金需求時，多以此解決。美國擁有全球最大的商業(yè)票據(jù)市場，投資者通常為金融機構、地方政府以及一些非盈利組織。

商業(yè)票據(jù)融資的主要特征為：

（a）票據(jù)期限短則1天，最長不超過270天，平均為20-45天，采取到期滾動

發(fā)行方式；

（b）利率一般低于LIBOR，信用風險相對較小；

（c）票據(jù)以低于票面的價格出售，到期以面值兌現(xiàn)，差價即為投資者所獲收益。

企業(yè)利用這一融資手段的益處在于：由于利率水平低于一般商業(yè)貸款利率，發(fā)行主體信用度高，加之發(fā)行手續(xù)較簡便，中間費用少，故籌資成本相對較低；在約定期限內，發(fā)行人可根據(jù)資金需求狀況，靈活選擇發(fā)行金額與發(fā)行時間，用款比較便利；成功的票據(jù)發(fā)行具有良好的廣告效應，有利于提高企業(yè)的市場知名度，為中、長期籌資奠定基礎。

在美國短期資金及資本市場上，外國公司利用直接付款備用信用證籌資的做法頗為流行，其既可免受評估結果的限制，還避免了信用評估所必須付出的時日、費用以及企業(yè)財務狀況的披露，值得借鑒。

具體做法是：當企業(yè)以發(fā)行商業(yè)票據(jù)等方式籌資時，由一家當?shù)劂y行開立直接付款備用信用證，為企業(yè)提供資信擔保，并承擔付款責任。當債務到期時，由開證銀行直接以該備用信用證項下的資金進行支付，投資者主要依據(jù)開證銀行的資信等級即可對該項投資的信用風險做出判斷，而無需過多考慮實際借款人的信用級別。我國企業(yè)大都對國際金融市場環(huán)境及運作規(guī)則不甚熟悉，其中很多企業(yè)又系財務報表尚未公開的非上市公司，在融資市場暫無完整的財務與資信紀錄，其信用評估級別往往達不到規(guī)定要求，利用直接付款備用信用證融入資金，乃一合理嘗試。

3.國際貿易結算

長期以來，我國進出口貿易結算格局少有變化，信用證等傳統(tǒng)支付方式仍居重要位置。而在國際范圍內，信用證的應用率已降至不足20%，0/A（OpenAccount，賒銷/記賬交易）、D/A（DocumentsagainstAcceptance，承兌交單）、Factoring（保付）等支付技術則大行其道，這一變化在發(fā)達國家尤為顯著。可以說，信用證的問世和“獨領”滿足了相對封閉的特定條件下，遠距離國際貿易對銀行信用保障的迫切渴求，其固有弊端則在銀行信用的突出優(yōu)勢面前被掩蓋和弱化了。然而，隨著世界市場的開放、國際金融服務的多元化、國際信用體系的建立以及國際貿易法律規(guī)范的完善，現(xiàn)代國際貿易運作的理念及實踐均發(fā)生了較大變化，交易者間的時空距離大為縮短，地域因素已變得不那么重要了，債務清償?shù)陌踩砸膊辉偈墙灰渍哌x擇支付條件的首要或唯一考慮，效率、成本、便捷等因素的影響力與日俱增，信用證的固有缺陷因此而日益凸顯，所以發(fā)生在國際支付領域中的變革與創(chuàng)新成為必然。其中，備用信用證的應用頗具代表性。

實踐中，備用信用證通常不直接用于貿易貨款和相關費用的支付，而是與O/A、D/A等商業(yè)性支付方式共同構成支付組合機制（下同）。O/A是一種簡便的支付安排，出口商以記賬方式允許進口商在收到貨物以后的一定時期內償付貨款，其既向進口商提供了賒銷便利，又承擔了進口商有可能拒付貨款的風險。D/A則是跟單托收中的一種交單方式，其給予了進口商未付貨款即可取得單據(jù)并憑以提貨的融資便利，而出口商則失去了對貨權的控制，若進口商到期拒付貨款，出口商也將遭受錢貨兩空的損失。顯然，0/A與D/A的利益天平明顯傾斜于進口商。但在瞬息萬變、買方市場趨勢明顯的競爭環(huán)境中，支付條件的優(yōu)惠程度往往是決定成敗的關鍵，因此，有經驗的貿易商在利用O/A、D/A的競爭優(yōu)勢的同時，通過備用信用證（或出口信用保險）獲得來自金融機構的風險保障，以防不測。

較之單一的商業(yè)信用證，支付組合機制體現(xiàn)出如下特點：

其一，兼顧了交易雙方的利益。

國際貿易交易者通常根據(jù)其利益取向選擇利己的國際結算方式，而結算方式的功能特性又決定了其難以同時滿易各方的愿望，尤其是在使用單一結算方式的情況下，更難兼顧雙方利益。商業(yè)信用證以其安全性而惠澤出口商時，其繁瑣的程序、高昂的費用以及嚴格的開證條件，又往往令進口商苦不堪言。0/A+備用信用證、D/A+備用信用證的支付組合機制有效地融合了支付方式和風險保障的功能特長，在輔之以開證人獨立的、不可撤銷的付款保證責任的基礎上，通過實用、簡捷、低成本的支付運作實現(xiàn)貨幣所有權的跨國轉移，雙方利益得以兼顧。

其二，提高了效率。

支付條件的重要意義在于，其不僅關系到債權債務清償?shù)姆绞健r間及結果，還對交易效率產生決定性影響。在愈發(fā)注重效率的國際商務中，商業(yè)信用證的“刻板”在某些場合已不合時宜，進而影響了交易運作效率。例如，“單據(jù)性”是信用證業(yè)務的基石，“單據(jù)表面合格”及“憑單付款”的基本準則雖然保障了銀行地位的獨立性和付款依據(jù)的單一性，卻又注定了信用證運作程序的復雜化和欠缺變通。因為，單據(jù)質量、單據(jù)流轉速度、單據(jù)爭議甚或單據(jù)欺詐均對其項下的貨權讓渡產生直接影響；尤其是在中短距離的國際貿易中，貨物往往先于單據(jù)到達進口地，進口商不得不承擔等待單據(jù)或者借助提貨擔保提前提貨的費用與風險。特別值得一提的是，支付組合機制弱化了單據(jù)（尤其是貨運單據(jù)）的決定性作用（如O/A項下的單據(jù)與貨物由出口商一并直接轉移至進口商，而不通過銀行寄交；備用信用證通常不要求受益人提交貨運單據(jù)），改進了單據(jù)主宰貨權讓渡的“憑單”模式，進而大大簡化了支付程序，縮短了結算時間，提高了整體效率。此外，在國際商務糾紛中，信用證糾紛不僅占有相當比重，且大多錯綜復雜，解決起來頗費時日，時常延誤履約，當事人利益受損。而支付組合機制運作簡便，導致紛爭的原由則相對單一，加之國際慣例（如《托收統(tǒng)一規(guī)則》、《ISP98》）的有效約束，不僅有助于減少糾紛，并且使得糾紛的處理相對簡單化。

其三，降低了交易成本。

由于商業(yè)信用證業(yè)務程序復雜，多家當事銀行提供了性質不一的服務，所以結算費用不菲。而支付組合機制基于簡捷的支付程序，具有明顯的低成本優(yōu)勢，因而廣受采納。

其四，實現(xiàn)了風險控制的組合化。

風險控制是進出口企業(yè)選擇支付方式的重要因素。現(xiàn)實中，一些企業(yè)更多地以支付方式固有的風險傾向作為擇用與否的主要依據(jù)，認為風險規(guī)避與高風險支付方式的應用是一個兩難選擇。如0/A、D/A廣受進口商青睞，但其高風險特征又使出口商顧慮重重，在成交與風險規(guī)避的抉擇中，出口商可能更傾向于

后者。事實上，即便是比較安全的支付方式（如跟單信用證），其風險保障也絕對是有限的，而且過于追求支付安全的代價很可能是效率的低下甚或商機的喪失。國際商務信用管理實踐啟示我們，多元化的風險控制策略較之單一支付方式更富實際效果，如出口商在借助備用信用證、出口信用保險等風險保障手段的前提下使用O/A或D/A，既有助于促銷，又轉嫁和規(guī)避了多重風險，且符合國際潮流。

其五，有助于誠信意識的培育。

第5篇：國際融資擔保的方式范文

國際貿易融資是指圍繞國際貿易結算的各個環(huán)節(jié)所發(fā)生的資金和信用的融通活動。金融危機的沖擊下，全球貿易融資額大幅下降，世界貿易組織統(tǒng)計，2009年全球貿易融資缺口為1000億美元，而世界銀行則認為缺口可能高達3000億美元。

貿易融資的缺乏導致國際貿易大幅滑坡，阻礙全球經濟復蘇。我國也不例外。正是國際貿易融資的下降，極大地阻礙了我國的出口復蘇。當前國際貿易融資的來源和形式都發(fā)生了變化。

1.1企業(yè)出口方面近年以來，中國中小企業(yè)發(fā)展迅猛，其對國民經濟的貢獻率不斷提高。2006年我國中小企業(yè)已達4200萬戶(包括個體工商戶)，約占全國企業(yè)總數(shù)的99.8%。中小企業(yè)已成為中國外貿領域一支重要的力量。但由于中小企業(yè)起步晚，自有資金積累少，資金短缺已成為制約中小企業(yè)進一步發(fā)展的瓶頸，中國中小企業(yè)在貿易融資過程中存在諸多困難。中國目前為中小企業(yè)擔保的機構在中小城市很少，到2007年底，中國中小企業(yè)出口融資信用擔保機構只有3729個，擔保總額為5049億元、受保企業(yè)為21.65萬戶。雖然中小企業(yè)出口信用擔保機構有了很大發(fā)展，但是大多數(shù)分布在大中城市，中小城市很少。

1.2銀行方面銀行對大中型企業(yè)和中小型企業(yè)的出口融資政策有所不同。從四大國有商業(yè)銀行貸款來看，與大中型企業(yè)相比，中小型企業(yè)出口融資貸款利率高很多。另外，銀行給中小企業(yè)的進出口貸款一般采取抵押和擔保的方式，不僅手續(xù)繁雜，而且還要支付諸如擔保費、抵押資產評估費等相關費用，這無疑增加了中小企業(yè)國際貿易融資的難度和融資成本。與此同時，由于銀行貸款手續(xù)繁瑣及審批時間過長，迫使許多為求生存的中小企業(yè)選擇民間融資渠道，而民間融資的高利貸性質幾乎是眾人皆知的。

銀行對于中小企業(yè)的風險狀況缺乏有效的識別手段。中小型企業(yè)普遍存在著規(guī)模小、經營穩(wěn)定性差、報表不真實等問題，這種狀況使得銀行傳統(tǒng)的企業(yè)財務技術分析對授信決策的指導意義大打折扣，使得銀行在中小企業(yè)進出口貸款方面選擇的策略是簡單地退出市場。這也從一方面顯示出中國的金融市場發(fā)展失衡、資本市場發(fā)展滯后使得整個融資結構的調整難以順利推進。

2中國中小企業(yè)國際貿易融資的主要問題

原材料和勞動成本的提高，對中小企業(yè)生存構成了威脅。而政府的經濟刺激計劃也甚少惠及中小企業(yè)。

中小企業(yè)生存困難，大量倒閉或停產。中國社科院關于“中小企業(yè)在金融危機復蘇中的作用”的調研報告顯示，有40%的中小企業(yè)已經在此次金融危機中倒閉，另有40%的企業(yè)目前正在生死線上徘徊。因此總結目前中國國際貿易融資問題有如下幾個方面

2.1貿易融資方式過于單一，對象過于集中當今的國際貿易規(guī)模、方式都向更高、更復雜的方向發(fā)展，雖然現(xiàn)在國際上所使用的的貿易融資方式日益加多，也有越來越多企業(yè)開始嘗逐步創(chuàng)新，開拓新的貿易融資方式，但是在實際的應用中，基本上仍然是以傳統(tǒng)的融資方式為主，即以信用證結算與融資相結合的方式，品種少，且功能單一。

銀行方面，目前各家銀行辦理的業(yè)務主要以基本形式為主。而比較復雜的，如保理和福費廷則相對比較少，甚至在有些地區(qū)尚未開展。

2.2中小企業(yè)資金不足中小企業(yè)生存難，除了內部管理存在問題、缺乏人才、技術水平不高外，資金不足和融資困難是中國中小企業(yè)面臨的最大問題，絕大部分中小企業(yè)存在資金缺口。資金短缺直接影響企業(yè)運轉狀況。資金短缺往往極大地限制中小企業(yè)擴大生產規(guī)模、技術和設備升級、新產品的研制和開發(fā)、拓展新市場和增加新經營項目。

3中國中小企業(yè)貿易融資問題的原因分析

3.1現(xiàn)代信息技術的制約以先進的技術手段做支撐，國際貿易融資業(yè)務所涉及的風險管理就會顯得更高效，便可以將銀行相關的部門和分支行高效率、有機地聯(lián)系起來。然而目前我國的銀行業(yè)只能說基本完成了金融電子化建設的階段，金融信息化在有些銀行只是剛剛起步，從而缺少網(wǎng)絡資源的共享，缺乏統(tǒng)一協(xié)調的管理，以致無法達到監(jiān)控風險、相互制約的目的，這樣就難以達到控制風險的目的。

3.2企業(yè)規(guī)模及內部因素制約在中國經營進出口的中小型企企業(yè)數(shù)量眾多，但總體效益不佳。一些虧損企業(yè)管理混亂，資信欠佳，常因資金短缺而利用押匯、打包貸款等信用證融資手段套取銀行資金。銀行短期融資實際上往往被長期占用，嚴重影響銀行經營資產的流動性和安全性。同時在貿易經營過程中存在投機性經營，例如在某一時期，某種商品的國內外差價較大時，國內貿易商爭相進口此類商品。如新聞紙、紙漿、化纖、鋼材、食糖、成品油等，而一且這些商品的國內市場價格下滑，貨款無法回收，就會給銀行資金帶來風險。

第6篇：國際融資擔保的方式范文

關鍵詞：國際貿易融資；商業(yè)銀行

國際貿易融資是商業(yè)銀行最為常見的傳統(tǒng)信貸品種之一，它與國際貿易、國際結算緊密相連。國際貿易融資是銀行對進口商或出口商提供的與進出口貿易相關的貸款。一方面，它收益率高，利潤豐厚，具有綜合性效益，是現(xiàn)代銀行有效運用資金的一種較為理想的方式；另一方面，它有效地解決了企業(yè)從事進出口貿易活動所面臨的資金短缺，增強了在談判中的優(yōu)勢，使之有可能在更大范圍和更大規(guī)模上發(fā)展國際貿易；同時，它也是國家貿易政策的組成部分，是鼓勵出口的積極手段之一，不僅可以調節(jié)進出口結構，而且對一國參與國際經濟可以起到促進作用。尤其在這金融危機肆虐的時刻，國際貿易融資的合理發(fā)展運用，將對企業(yè)對銀行都具有重要意義。

我國銀行貿易融資業(yè)務的普遍開展始于20世紀90年代中期以后，隨著我國國民經濟的持續(xù)繁榮和進出口貿易規(guī)模不斷擴大而得到很大發(fā)展。據(jù)統(tǒng)計，2007年中國外貿進出口總值是1978年的85倍多，已經穩(wěn)居世界第三位。據(jù)海關總署統(tǒng)計，2001至2006年間，我國進出口貿易增長了179%，2007年增長23.8%，其中出口增長27.2%，進口增長20%，全年實現(xiàn)貿易規(guī)模1.76億美元進出口貿易的增長，使得企業(yè)對銀行融資需求增加，為銀行發(fā)展貿易融資業(yè)務提供了廣闊的市場。但從整體上看，國際貿易融資業(yè)務的發(fā)展仍然較慢，從國際貿易融資額僅占銀行貸款余額3%的比例中就可看出端倪，對應地貿易融資的收入在銀行的總收入中也是微乎其微，而國外的一些銀行該項業(yè)務已占到收入的四至八成。具體分析，目前我國國際貿易融資存在較為突出的問題：

1國際貿易融資業(yè)務授信規(guī)模核定隨意性強，標準不一

各家銀行在核定國際貿易融資授信規(guī)模標準上有較大區(qū)別，有的銀行將國際貿易融資視同流動資金貸款處理，有的銀行則根據(jù)融資品種的不同放大一定的倍數(shù)，融資政策的制訂多是根據(jù)自身對國際貿易融資的理解，缺乏深入、科學的研究。在對國際貿易融資的認識和風險控制上，中資銀行與外資銀行有明顯區(qū)別，如對打包貸款這一傳統(tǒng)業(yè)務，外資銀行在操作流程和手續(xù)上要簡化得多，他們更①本文作者：趙陽，上海財經大學國際工商管理學院國際貿易學07級碩士研究生注重通過控制貿易全程來達到控制風險的目的，而不是過分關注企業(yè)本身的規(guī)模和實力。相對而言，國內銀行的國際貿易融資產品流程設計相對不夠科學，手續(xù)煩瑣，可操作性不強。

2企業(yè)申請國際貿易融資業(yè)務存在擔保難問題

一方面企業(yè)在找第三方擔保時，會顧慮對方將來會要求自己提供擔保，進而產生其難以控制的風險；另一方面部分申請國際貿易融資的企業(yè)為貿易公司，缺乏銀行認可的固定資產，如廠房、土地等，生產型出口企業(yè)的機器設備雖能用于抵押，但抵押率低，而且費用高、手續(xù)煩瑣、時效性差，不符合國際貿易融資方便快捷的特點；第三，企業(yè)對國際貿易融資產品不熟悉，對各種金融工具不能合理運用。在銀行產品不斷更新、新的國際貿易融資名詞不斷涌現(xiàn)的情況下，大多數(shù)企業(yè)不能很好地結合自身實際，選擇適合本企業(yè)業(yè)務特點的業(yè)務產品，對各類融資產品無法靈活運用。3風險控制手段落后

國際貿易融資業(yè)務所涉及的風險有客戶風險、國家風險、國外行風險、國際市場風險和內部操作風險。這些風險的管理需要先進的技術手段將銀行相關部門之間、分支行之間高效有機地聯(lián)系起來。而目前我國各國有商業(yè)銀行在開展國際業(yè)務特別是國際結算業(yè)務方面一直沿用的是分散的經營模式，外匯業(yè)務處理系統(tǒng)較為落后，國際結算與外匯信貸、外匯信貸與會計獨自運行，缺乏網(wǎng)絡資源的共享和統(tǒng)一協(xié)調的管理，以致無法達到共享資源、監(jiān)控風險、相互制約的目的。

4國際貿易融資業(yè)務方式簡單，新產品開發(fā)力度不夠

目前我國國際貿易融資業(yè)務基本仍維持傳統(tǒng)融資方式，即以信用證結算與融資相結合的方式為主，而較為復雜的業(yè)務如保理業(yè)務、福費廷業(yè)務則開展有限。隨著銀行業(yè)務國際化和我國加入WTO，國內銀行在科技和管理水平、金融服務及經營方式等方面與外資銀行的差距日益顯現(xiàn)，據(jù)統(tǒng)計外資銀行辦理國際結算業(yè)務已經占有中國市場份額的40%左右。近年來，根據(jù)市場的需要，各家銀行也在不斷推出新的融資產品，但因對業(yè)務理解的差異，在業(yè)務操作上各有不同，缺乏對各種融資形式嚴格統(tǒng)一的標準，更缺少對各項業(yè)務相對比較規(guī)范、明細的統(tǒng)計資料。

5國際貿易融資的對象過于集中

受傳統(tǒng)授信業(yè)務理念影響，國內銀行融資業(yè)務對象集中于優(yōu)質大中型企業(yè)。目前，各大銀行對優(yōu)質大企業(yè)客戶的競爭越來越激烈，市場已經逐漸趨向飽和。而近些年來我國中小外貿企業(yè)迅速發(fā)展起來，目前全國進出口貿易總額的60%左右由中小企業(yè)實現(xiàn)，在從事跨國投資和經營的3萬多戶我國企業(yè)中，中小企業(yè)占到80%以上，中小企業(yè)已成為我國對外貿易的重要組成部分。

針對以上普遍存在的問題，我們提出對商業(yè)銀行開展國際貿易融資業(yè)務的對策建議：

（1）實行適應國際貿易融資特點的授信規(guī)模控制方法。

國際貿易融資的客戶評價標準應有別于對流動資金貸款客戶的評價標準。評價時更多地根據(jù)客戶以前在海關、銀行、外匯局、工商、稅務等辦理業(yè)務的記錄，在此基礎上，再參考客戶的財務報表反映的經營業(yè)績和整體實力。銀行應著手開發(fā)建立國際貿易融資客戶信息管理系統(tǒng)，為客戶建立詳盡的業(yè)務檔案，通過業(yè)務了解客戶及客戶的交易對手，分析其實際履約能力，為國際貿易融資授信提供依據(jù)。根據(jù)不同的國際貿易融資產品的特點建立不同的判別標準。不同種類的國際貿易融資業(yè)務所涉及的風險，及該業(yè)務所能提供的保證、抵押或質押要求都有區(qū)別，銀行所承擔的業(yè)務風險也因此有很大不同，銀行應根據(jù)不同國際貿易融資產品的特點制訂相應的產品標準及對客戶的授信標準。

（2）采取適應國際貿易融資特點的擔保方式，豐富業(yè)務內涵。

首先，針對國際貿易融資業(yè)務的特點，創(chuàng)新思維，制訂操作性強的擔保方案。可由企業(yè)聯(lián)保或提供個人擔保，或開展與社會信用擔保機構的合作，對有條件提供抵質押的企業(yè)，可采取動產等質押、應收賬款質押、倉單質押等融資擔保方式。其次，充分引入第三方金融機構的信用，在一定程度上規(guī)避企業(yè)面臨的市場風險、信用風險和進口國的國家風險。第三，積極鼓勵出口企業(yè)投保出口信用險。第四，加強對企業(yè)相關人員的培訓，使其了解銀行的貿易融資產品理解各類產品的特點和實質，適時向企業(yè)推介合適的業(yè)務品種，發(fā)揮理財顧問的作用。

（3）建立科學的貿易融資風險管理體系，加強風險管理。

建立風險防范體系，采取有效的手段控制風險，是開展國際貿易融資業(yè)務的前提條件之一。如確定融資條件和標準，建立風險指標監(jiān)督體系，使用外匯交易以保值或降低風險；完善分層授權設置、加強密碼管理;嚴格審查真實貿易背景、認真按照操作規(guī)程和審批程序處理；定期與客戶進行溝通，追蹤業(yè)務狀況；成立信用審批中心和貿易融資業(yè)務部門，集中商業(yè)銀行內部有限的信貸業(yè)務專家，成立獨立的信用審批中心，以評估客戶的信用；集中目標結算和貿易融資人才資源，成立國際貿易融資業(yè)務部門以專業(yè)處理貿易融資業(yè)務及其可能形成的業(yè)務風險，利用人才優(yōu)勢事前防范和事后化解各種業(yè)務風險。

（4）更新觀念，積極創(chuàng)新國際貿易融資產品。

首先，應在傳統(tǒng)的國際結算業(yè)務，如L/C、托收、信用證等業(yè)務的基礎上，根據(jù)對國際市場的分析，不斷開發(fā)新的金融產品。如保理、福費廷等新業(yè)務在我國尚有較大的發(fā)展空間，當前應適當引導客戶對貿易融資的產品需求，逐步推出國內保理、福費廷、票據(jù)貼現(xiàn)等有市場前景的業(yè)務品種。其次，國際貿易融資的產品設計要與貿易鏈有機結合，從貿易環(huán)節(jié)出發(fā)設計產品，才能有效地解決企業(yè)在采購和銷售中的融資需求。再次，要根據(jù)客戶的需求量身定做國際貿易融資產品，將傳統(tǒng)方式與新的國際貿易融資方式結合起來，使國際貿易融資服務“增值”。亦可根據(jù)客戶的需求，為客戶提供包括定單融資，動產質押開證、進出口保理、全球互聯(lián)網(wǎng)托收、網(wǎng)上開證等不同類型的創(chuàng)新產品，解決客戶在不同的貿易環(huán)節(jié)中的個性化需求，利用科技平臺為企業(yè)提供高效優(yōu)質的增值服務。

（5）依托全方位多系列的產品，培育多元化的貿易融資客戶。

第7篇：國際融資擔保的方式范文

[關鍵詞]金融危機；中小企業(yè)；融資

[中圖分類號]F830，99 [文獻標識碼]A [文章編號]1006-5024(2009)02-0011-03

[作者簡介]陳文標，臺州科技職業(yè)學院財務處處長、副教授，經濟師，管理學碩士，研究方向為戰(zhàn)略管理會計、平衡計分卡、公司治理；(浙江臺州318020)

阮兢青，溫嶺市溫西工商局干部，法學碩士，研究方向為法學。(浙江溫嶺317500)

由次貸危機引發(fā)的美國金融危機已經波及全球，我國也難以幸免。這次全球性金融危機的根源是美元的霸權地位，直接的導火線是次貸危機。金融危機對全球經濟已造成嚴重影響，就我國而言，美元的持續(xù)貶值造成了出口貿易下降，大量的中小企業(yè)由于出口貿易下降而減產、裁員，甚至破產。據(jù)不完全統(tǒng)計，僅2008年上半年就有6.7萬家中小企業(yè)倒閉。中小企業(yè)的倒閉主要原因來自于4個方面：材料漲價、人工成本提高、人民幣大幅升值、融資難。當然，在這4方面因素中，最終導致企業(yè)破產的就是企業(yè)融資難問題。我國自2007年3月18日開始的持續(xù)加息，并不斷控制貸款規(guī)模，造成企業(yè)的融資成本不斷提高，引起企業(yè)融資困難。中小企業(yè)本來就在融資方面難以得到國有商業(yè)銀行的重視，加上貸款的壓縮，使大量中小企業(yè)因資金鏈中斷而破產。如何在此金融危機下求得生存，關鍵問題就是要進行融資創(chuàng)新，不能依靠傳統(tǒng)的融資方式。本文將對此進行粗略的研究，為金融危機下的中小企業(yè)的生存和發(fā)展提供參考。

一、金融危機對我國中小企業(yè)的沖擊

目前，我國中小企業(yè)的總數(shù)已達4200多萬戶，占到全國企業(yè)總數(shù)的99.8％，中小企業(yè)創(chuàng)造的最終產品和服務的價值占國內生產總值的比重已超過50％。中小企業(yè)對我國調整經濟結構、推進改革開放、建立市場體制、構建和諧社會等方面發(fā)揮著越來越重要的作用，已經成為提供就業(yè)崗位的主渠道和技術創(chuàng)新的生力軍。但是，由于中小企業(yè)數(shù)量大，因此，這次金融危機對中小企業(yè)的沖擊也是最大的，造成的后果也很嚴重，主要表現(xiàn)在以下幾方面：

1，資金短缺問題

在金融危機的沖擊下，國際金融市場凍結，中小企業(yè)國際融資困難，資金短缺大概在30％左右，而且資金鏈斷裂呈現(xiàn)蔓延趨勢。造成這種資金鏈的緊張狀況主要是由前階段央行的信貸緊縮政策造成的，對企業(yè)造成的壓力非常大。雖然目前國家已經出臺了對中小企業(yè)擴大信貸的政策，但是由于銀行本身受到次級債的影響，加上房價下滑，房地產按揭貸款的壞賬大幅提高，銀行從控制自身風險角度出發(fā)，即使有額度也不敢放貸，使得銀行貸款也變得更加謹慎，因此，實際執(zhí)行力度也是有限的。這樣，中小企業(yè)資金短缺問題短期仍然難以解決。

2，出口貿易下滑

受金融危機的沖擊，全球的經濟走向衰退，需求大幅下降，造成中小企業(yè)的出口貿易下降。目前，歐洲、美國和日本這世界三大經濟體幾乎同時進入衰退。從數(shù)字上看，日本經濟已經衰退，2008年第二季度日本經濟萎縮了3％。2008年第三季度美國的經濟也是負增長，歐洲經濟的增長速度正在迅速下滑。2008年年底到2009年上半年，世界三大經濟體可能仍處衰退中，這對我國中小企業(yè)的影響是非常大的，因為我國中小企業(yè)在過去幾年中對海外市場的依賴程度越來越高。2007年，我國的出口占GDP的37％，貿易部門對GDP的貢獻已經高達9％。出口會立即受到外部需求疲軟的影響，例如，我國對美出口的實際增長率，扣除物價因素，從2008年初開始下降，2009年很有可能是負增長。目前，廣東、江蘇、浙江這些我國經濟增長火車頭的省份都出現(xiàn)了麻煩，大量的外向型中小企業(yè)減產、裁員，甚至關門倒閉。

3，人工成本上升

自從新《勞動合同法》實施以來，中小企業(yè)的人工成本大幅提高，這直接縮小了企業(yè)利潤空間，造成企業(yè)生存困難。據(jù)調查，新《勞動合同法》出臺以后，浙江省人工成本增長了19.5％，重慶市增長了20％；另外，據(jù)浙江省調查數(shù)據(jù)顯示，企業(yè)財務費用上漲了40.5％。這些成本的上升，至少在短期內不會出現(xiàn)下降的可能，使企業(yè)長期處在一個高成本的狀態(tài)，企業(yè)生存的難度加大。

4，原材料成本上升

2006年以來資源價格大幅上升，表現(xiàn)最為突出的是有色金屬的價格飛漲，進而傳導到其他領域原材料價格不斷上漲，造成企業(yè)直接材料成本上升。據(jù)調查，原材料成本方面，浙江省增長了12.8％，重慶市增長14％；而在美元大幅貶值的情況下，直接反映的就是中小企業(yè)出口產品價格的高企，造成出口貿易下降。企業(yè)要想擴大貿易，唯一的途徑就是降低出口產品的價格，這樣直接導致企業(yè)的利潤下降，長期下去就會迫使企業(yè)減產，甚至面臨生存困難。

二、中小企業(yè)的融資現(xiàn)狀

針對以上問題，從政府的角度來看，國家也已經出臺了不少政策，比如，提高出口產品的退稅率，放寬對中小企業(yè)的貸款等政策。從市場的角度來看，目前市場上原材料的價格也已經有所回落，尤其是資源類的降幅比較大。從企業(yè)自身的角度來看，許多企業(yè)也針對國家的宏觀環(huán)境調整了自己的發(fā)展戰(zhàn)略，進行了裁員和加強內部成本控制和管理。但是，主要中小企業(yè)融資的問題還是很難得到實際解決。目前，中小企業(yè)融資的現(xiàn)狀主要表現(xiàn)為：

1，為中小企業(yè)服務的金融機構和擔保機構少

給中小企業(yè)貸款的金融機構少，中小城市給中小企業(yè)擔保機構更少。從銀行自身的經營管理角度講，銀行對大中型企業(yè)的放貸與對中小企業(yè)的放貸所發(fā)生的固定成本相等，銀行信貸的經營環(huán)節(jié)(包括客戶調查，資產評估，貸款發(fā)放，貸后監(jiān)督)是不會因為企業(yè)規(guī)模小而減少的，由于固定成本基本不變而經營規(guī)模大大減小，相對而言，銀行貸款的單位交易成本上升。因此，銀行更樂意放貸給大型企業(yè)，可以達到貸款上的規(guī)模效益。另外，從銀行經營風險角度講，由于中小企業(yè)信用度低，銀行放貸的風險就更大了，所以，銀行對中小企業(yè)放貸就更加謹慎。另外，我國目前為中小企業(yè)擔保的機構在中小城市很少，到2007年底，我國中小企業(yè)信用擔保機構只有3729個，擔保總額為5049億元、受保企業(yè)為21，65萬戶。雖然中小企業(yè)信用擔保機構有了很大發(fā)展，但是大多數(shù)分布在大中城市，中小城市很少。另外，擔保機構的資金也少。據(jù)了解，我國信用擔保機構戶均注冊資金只有3000萬元左右。擔保公司實力弱小，使其信用放大倍數(shù)有限，銀行基于風險的考慮，不愿意與其合作，又使這個行業(yè)難以承擔起更多的使命。

2，中小企業(yè)借貸成本高

由于中小企業(yè)信用度低，同樣從四大國有商業(yè)銀行貸

款，與大中型企業(yè)相比他的借貸成本要高很多。據(jù)銀行人士透露，國有商業(yè)銀行給中小企業(yè)的貸款利率一般都要在基準利率基礎上上浮30％，個別股份制甚至國有商業(yè)銀行利率最高上浮達60％，而2007年，中小企業(yè)貸款利率則僅上浮10％左右。另外，銀行給中小企業(yè)的貸款一般采取抵押和擔保的方式，不僅手續(xù)繁雜，而且還要支付諸如擔保費、抵押資產評估費等相關費用，這無疑增加了中小企業(yè)融資的難度和融資成本。與此同時，由于銀行貸款手續(xù)繁瑣及審批時間過長，迫使許多為求生存的中小企業(yè)選擇民間融資渠道，而民間融資的高利貸性質幾乎是眾人皆知的。據(jù)了解，在長三角一帶，高利貸的1年期利率最高已經達到40％以上，一些中小房地產企業(yè)的短期融資利率甚至達到70％。然而，為了緩解資金困境，不少中小企業(yè)或多或少地跟民間融資結過緣。

3，中小企業(yè)直接融資渠道少

中小企業(yè)的直接融資渠道主要是通過股票、債券等籌集資金，但是事實表明，我國中小企業(yè)以直接融資方式籌集資金難度很大、比例極低。主要原因：一是資本市場發(fā)展不成熟，規(guī)模有限，適合于中小企業(yè)上市融資的創(chuàng)業(yè)板遲遲未能推出；二是中小企業(yè)規(guī)模小，管理不規(guī)范，信用基礎不穩(wěn)定，風險集中；三是全球性股災杜絕了中小企業(yè)上市融資的念頭，由金融危機引發(fā)的全球性股災使滬深指數(shù)一路狂跌，這使即使具備條件上市融資的一些中小企業(yè)也放棄了走這條路，實際上根本無法從股票市場籌集到資金。

以上情況表明，融資難已成為制約中小企業(yè)進一步發(fā)展的瓶頸。如果仍然依靠傳統(tǒng)的融資方式顯然難以籌集到企業(yè)發(fā)展所需資金，中小企業(yè)在目前金融危機背景下，必須進行融資創(chuàng)新，才能達到融資的目的。

三、中小企業(yè)的融資創(chuàng)新

中小企業(yè)融資創(chuàng)新主要是針對傳統(tǒng)的融資方式而言，本文提出的融資創(chuàng)新的主要方式為金融工程技術的運用、國際貿易融資方式和資產證券化融資方式。

1，金融工程技術的運用

金融工程技術就是金融學家利用工程學和數(shù)學方法來解決金融問題，實現(xiàn)使投資者增加收入，使籌資者減少成本的目的。金融工程技術既意味著由于思維上的飛躍而創(chuàng)造性地開發(fā)新的金融產品，也意味著將現(xiàn)有的產品與手段組合起來，以適應某種特定的情況。將金融工程技術運用于公司融資工具組合設計中，使公司在融資工具上有了更大的選擇空間，能夠更有針對性地吸引投資者，創(chuàng)造性地解決中小企業(yè)融資管理問題。首先，金融工程技術的發(fā)展與運用可在很大程度上改變中小企業(yè)的融資選擇。其次，金融工程技術的運用可在很大程度上消除投資者與融資企業(yè)間的信息不對稱。再次，運用金融工程技術可針對不同類型的中小企業(yè)而設計出不同的信貸品種。比如，對出口類型的中小企業(yè)，可通過商品與貿易融資(項目融資、預付款融資、倉單融資等)為其提供短期融資便利。第四，運用金融工程技術可使中小企業(yè)通過資產置換與并購戰(zhàn)略實現(xiàn)融資內源化的目的，比如，將上游中小企業(yè)通過兼并、收購的方式納入下游企業(yè)，通過已收購公司為中小企業(yè)提供內源融資。第五，運用金融工程技術更能為中小企業(yè)融資創(chuàng)新在融資風險的防范上起到一定的作用。

2，國際貿易融資方式

傳統(tǒng)的出口貿易融資方式有紅條款信用證、打包放款、貼現(xiàn)、出口押匯等；而傳統(tǒng)的進口貿易融資方式有開證授信、假遠期信用證、信托收據(jù)、進口押匯和提貨擔保等。近年來，隨著國際貿易和國際金融業(yè)務的發(fā)展，國際貿易融資中的國際保理、福費廷也得到了巨大發(fā)展。國際保理不僅可以擴大中小企業(yè)的出口營業(yè)額，還可以有助于中小企業(yè)拓展國際市場，尤其在目前金融危機、國際市場需求下降的情況下，開拓新的市場對中小企業(yè)來說非常重要。再者，國際保理還可以為中小企業(yè)規(guī)避匯率風險，特別在目前匯率波動這么大的情況下，更需要為中小企業(yè)降低風險。福費廷可以增強中小企業(yè)的活力，對改變企業(yè)的財務狀況，提高資金使用效率，降低融資風險具有很大的作用。但是，由于福費廷主要適用于大宗資本性貨物的交易，因此，中小企業(yè)難以廣泛采用。結構貿易融資也是一種較新的國際貿易融資方式。結構貿易融資因其具有綜合性與靈活性的特點，分散項目總體風險和較特殊的融資安全保障而受到推崇，但這種融資方式也主要是針對大宗商品和資本性商品貿易。針對以上國際貿易融資方式的不足，我們還進行了融資方式的創(chuàng)新，就是采用福費廷加出口買方信貸或出口賣方信貸的融資方式，福費廷加出口信用保險的融資方式，這些融資方式可以適用于中小企業(yè)，可以為中小企業(yè)擴大貿易、解決企業(yè)融資提供幫助。

3，資產證券化融資方式

第8篇：國際融資擔保的方式范文

一、外貿企業(yè)面臨的國際營銷風險

據(jù)商務部研究院專家估計，中國海外應收賬款約為1000億美元，并且還在以每年150億美元的速度遞增。在我國逾期未收境外賬款中，拖欠3年以上的占10%，1年至3年的占25%，半年以上的占35%。在發(fā)達國家，企業(yè)應收賬款中的合理期限一般是3至6個月，超過這個期限就會作為壞帳處理。如果按這個規(guī)定計算，我國對外出口中的壞帳就更多。為什么單單我國出口會出現(xiàn)這種高欠款的情況呢？因為我們的出口企業(yè)沒有按照信用管理制度來進行融資，例如由于采用信用證交易和信用保險都需要一筆費用，不少中小企業(yè)不愿意背上這樣的成本，還是選擇傳統(tǒng)交易方式，根本就不用信用證。據(jù)統(tǒng)計，我國只有20%的出口企業(yè)使用信用證，大多數(shù)企業(yè)還是和熟識的客戶賒銷賒購。由于我國的出口企業(yè)融資方式嚴重滯后，沒有信用管理系統(tǒng)來把好進出口的大門，企業(yè)在出口時上當受騙是難以避免的。

外貿企業(yè)在國際營銷過程中常常發(fā)生金融風險，主要包括商業(yè)風險、政治風險、外匯交易風險以及其他一些風險。商業(yè)風險主要是指國外的客戶資不抵債或是拖延履行償債責任。政治風險是賣方和買方都難以直接對付的，有時客戶其實是愿意付款的，但是政府往往會拖欠，甚至拖得越久越好。外匯交易風險是匯率變動引起的，報價用何種貨幣主要是看買賣雙方在交易中所處的位置，同時也取決于行業(yè)中的慣例，如果報價所使用的幣種不是賣方的幣種，賣方就應該設法規(guī)避匯率的不利變動所帶來的損失，這正是中國外貿企業(yè)面臨的最多問題之一。我們的外貿企業(yè)，出口是很少用人民幣報價的。

二、國際營銷常用的避險方式

1、企業(yè)通過向商業(yè)銀行融資化解風險。由于國際貿易不斷增長，所涉及的風險問題越來越多，企業(yè)與銀行的交往變得越來越重要。目前我國相當多的高科技出口融資有困難，據(jù)一些出口商稱，如果沒有進出口銀行作擔保，或是沒有過硬的實物資產作抵押，銀行是不愿意放貸的。這樣只有在服務內容上做文章，許多銀行增加了服務內容，比如，電子服務。與銀行的關系建立起來以后，銀行對出口商的業(yè)務有所了解，它們就愿意提供融資，尤其具有一些風險的融資，大銀行在海外有營業(yè)網(wǎng)點，他們可以通過自己的營業(yè)處請其他銀行業(yè)務。例如，中國銀行在全球各地有許多自己的辦事機構，這些辦事機構其實就是為外貿企業(yè)服務的網(wǎng)絡。有些銀行為了適應客戶市場的擴展，也在通過聯(lián)盟的方式擴大自己的影響，如中國工商銀行、建行、交通銀行、光大銀行等。都在積極進軍海外，這樣可以給我國的出口商提供競爭優(yōu)勢。

2、利用買斷業(yè)務化解風險。買斷業(yè)務是指銀行從出口商那里無追索權地買斷由開證行承兌的遠期匯票或進口商所在地銀行擔保的遠期匯票或本票的一種融資方式。這種方式最初在歐洲興起，美國的出口企業(yè)只在20世紀90年代才普遍了解這種方式。買斷業(yè)務起初是歐洲商業(yè)銀行為與東歐一些國家開展貿易的企業(yè)融資的一種方式，后來在全球普及開來，開展買斷業(yè)務的銀行在貨物交運的那一刻支付現(xiàn)金給出口商。在一般買斷業(yè)務中，進口商支付給出口商的貨款，是由進口商銀行承兌的匯票或本票。出口商可以按照面值將其貼現(xiàn)給第三方，得到現(xiàn)金。第三方對出口商沒有追索權，全部風險由買進匯票的一方承擔。制定多高的貼現(xiàn)率取決于進口商的資信狀況、進口國的國別風險、擔保銀行的級別以及融資期限的利息成本。這樣操作給出口商帶來的便利是降低了風險，制單簡便，而且能收到全部貨款。

3、解決應收賬款難題的保理業(yè)務。出口商在開展保理業(yè)務中，有些企業(yè)按貼現(xiàn)價購進出口商的應收款，這樣的企業(yè)稱作保理商或應收款承購者。保理商不僅購入了應收款，而且向出口商提供一攬子融資服務，其中包括信用擔保、應收款賬目記載、托收業(yè)務等，這些都是開展國際貿易業(yè)務面臨的挑戰(zhàn)。不過，這種融資方式一般都是有追索權的，也就是萬一買方拒付，出口商要承擔償債責任。有些承購業(yè)務不要求追索，但是收取的費用高。開展這一業(yè)務主要是大銀行的子公司。近年來，越來越多的企業(yè)希望獲得保理業(yè)務，現(xiàn)在美國出現(xiàn)了獨立的保理商。在美國，要尋找保理商可以求助于美國融資協(xié)會，或是專為客戶找尋保理商的營銷人員。

4、出口信用保險。企業(yè)要想?yún)⑴c出口競爭，贏取出口訂單，最重要的一條就是要有能力提供融資或出口信用。國外購買商品或服務的客戶越來越多地希望出口商能夠“賒賬”。它們不愿意接受信用證交易，或是款到發(fā)貨交易。一般來說，支付條件對出口商的保障越大，它對國外客商的吸引力就越小。但是，對那些中小型的出口企業(yè)來說，向國外的客戶提供信用意味著很高的風險，財務負擔沉重，尤其是在出口商銀行不愿意接受國外的應收款作為營運資金貸款抵押的時候更是如此。在這方面中國企業(yè)曾有深刻的教訓，前幾年四川長虹公司這樣大的企業(yè)還被美國的進口公司騙去數(shù)億美元的貨物。然而直到目前為此，我國出口企業(yè)出口商品投保還不到6%，遠遠低于國外12%至15%的投保水平。任何一家企業(yè)都可以要求進出口銀行就保費報價，不用為此支付費用。銀行會告知能否獲得出口信用保險，費率是多少。進出口銀行提供標準格式的保單，有單個客戶保單及多個客戶保單。這些保單可以滿足各類出口商和金融機構的需求，它們都可以成為投保人，保費的收取是按照進口商的性質、償付期限、進口國的國別風險度，投保人的出易歷史以及交易額來確定。

5、擔保。擔保也是出口商避險的一種選擇。在美國，中期擔保的對象通常是不超過1000萬美元的出易，償還期限不超過7年，這樣的擔保使用最多的是商業(yè)銀行。它們投保是因為不愿意承擔某些國家的風險。中期擔保幫助債權人百分之百地規(guī)避商業(yè)風險。長期擔保的對象通常是1000萬美元以上的出易，償還期限在8年或8年以上。一個顯著的差別是長期擔保中交易的幣種必須是進出口銀行認可的外國幣種。這是要求能賺取外匯的外國客戶使用外匯來償還貸款。進出口銀行的業(yè)務實際上是對商業(yè)銀行業(yè)務的補充和替代。有些風險商業(yè)銀行不愿意承擔，就由進出口銀行來對出口提供支持。現(xiàn)在國際市場競爭越來越激烈，我國為了促進出口商拓展市場，也逐步地擴大這種業(yè)務，以幫助本國的出口企業(yè)。

三、加強出口貿易的風險管理

1、建立出口企業(yè)信用征信體系。2006年，我國出口貿易額達到9691億美元，比上年增長27.2%，進出口總額17607億美元，再次雄居全球第3位。與此同時，國外針對我國的貿易摩擦加劇，歐盟、美國、土耳其等國對我國紡織品啟動了上百起調查或實施特保措施；另外，我國遭受的國外技術性貿易壁壘也越來越多。所有這些都構成我國產品出口的障礙。盡管國外對我國實施的貿易救濟手段多是出于貿易保護的目的，但我國企業(yè)對外貿易中由于缺乏信用觀念而造成的巨大經濟損失也隨著我國出口額的增長而成正比增長。為了使出口保持穩(wěn)定增長，我國應盡快建立出口企業(yè)的信用征信系統(tǒng)，通過此系統(tǒng)來對我國出口企業(yè)的信用進行管理。利用資信調查服務，企業(yè)不僅能夠建立信用制度保護自己，還可以根據(jù)客戶不同的資信狀況制定相應的付款條件。如果是短期交易，出口企業(yè)可以提出能夠保障支付的付款條件。如果長期交易，最好的方式是建立相互之間的信任。這樣，即使在交易的過程中出現(xiàn)了新問題，也不會影響貸款的支付。合同中應該把支付條款寫清楚，并且雙方應遵守這些條款。只有完善信用制度，才能有效保護我國出口企業(yè)的利益。

2、建立與國際接軌的擔保制度。由于信用在出口貿易中扮演越來越重要的角色，許多工業(yè)化國家建立各種金融體制來規(guī)避出口金融風險。其宗旨就是為本國的出口產品提供國家支持，促進本國的國際貿易。當然我國也要像發(fā)達國家一樣把出口信用處作為政府貿易委員會（或商務部）的分支機構，出口信用處可以自由行事，企業(yè)自身也可以建立這樣的信用機構，政府給予適當?shù)闹С帧⑴c跨國經營的企業(yè)要對其他國家的進出口信用機構進行追蹤，了解其組織結構。對出口業(yè)務中最具風險的部分提供擔保，對出口商難以應付的政治風險和商務風險擔保，同時鼓勵出口商用優(yōu)惠的付款條件參與競爭，降低出口風險，開拓潛在市場，優(yōu)化出口商應收款賬戶，使我國的出口商品在國際市場上占有越來越強的地位。

3、利用進出口銀行對出口企業(yè)提供支持。進出口銀行在現(xiàn)階段對我國出口企業(yè)的支持是十分必要的。特別是中小出口企業(yè)，接受出口訂單的最大障礙之一是確立足夠的備貸資金。盡管他們的資信狀況不錯，有一些商業(yè)銀行還不愿意向他們提供貸款。也有一些是因為出口商已經達到了銀行設定的貸款額度，或是不具有銀行所需抵押物的數(shù)量或品種。為了滿足這樣的需求，進出口銀行可以推出營運資本擔保方案，可以為出口商出口商品提供服務融資，按照營運資本擔保方案，進出口銀行向貸款債權人保證萬一遭到拒付，由銀行償債。擔保的條件一般是償還貸款的90%，債權人自己承擔10%的風險。許多出口商都希望進出口銀行為自己提供這樣的保險。

第9篇：國際融資擔保的方式范文

《亞洲創(chuàng)業(yè)投資期刊》(AVCJ)中文版于2005年由亞洲創(chuàng)業(yè)基金期刊集團聯(lián)合中華人民共和國科技部、北京市創(chuàng)業(yè)投資協(xié)會、以及其它幾家關聯(lián)機構發(fā)起主辦。

《亞洲創(chuàng)業(yè)投資期刊》(簡稱AVCJ)是一本消息詳實可靠、內容嚴謹公正的專業(yè)性刊物，主要報道亞太區(qū)域內的私募股權和創(chuàng)業(yè)投資活動和信息。是亞洲私募股權和創(chuàng)業(yè)投資領域的領航性刊物。AVCJ提供的信息涵蓋基金募資、投資、退出以及項目背后的人物和背景材料等信息。

《中國風險投資》

《中國風險投資》雜志是在中國原人大常委會成思危副委員長直接倡導，大力支持和關懷下創(chuàng)辦的，依托中國風險投資研究院的強大學術背景，密切關注創(chuàng)業(yè)者和投資者的切實需求，分析宏觀經濟發(fā)展趨勢，解析產業(yè)發(fā)展動向，剖析創(chuàng)業(yè)成功之道，提供投資創(chuàng)業(yè)最新資訊，致力于幫助創(chuàng)業(yè)者完成人生夢想，協(xié)助投資者實現(xiàn)資本增值，為創(chuàng)業(yè)者和投資者搭建溝通的平臺，實現(xiàn)項目和資本的良好對接，共同推動中國風險投資事業(yè)的發(fā)展，提高中國企業(yè)的自主創(chuàng)新能力，推動中國經濟更好更快地發(fā)展。

《中國風險投資》雜志共設七個欄目：速覽、透視、聚焦、觀察、人物、創(chuàng)業(yè)、展臺。

《中國擔保》

《中國擔保》是由中小企業(yè)司指導，“全國中小企業(yè)信用擔保機構負責人聯(lián)席會”主辦、長春市中小企業(yè)信用擔保有限公司承辦的擔保行業(yè)權威期刊，2006年創(chuàng)刊，《中國擔保》集學術性、理論性、指導性、觀察性為一體，既注重理論探討，也注重指導實際業(yè)務操作；緊緊把握時代脈搏，忠實記錄擔保業(yè)前進的足音，《中國擔保》設有大勢、業(yè)界、視窗、方式、廣角等五個板塊，涵蓋了理論與實務、特別關注、業(yè)務研討、業(yè)務創(chuàng)新、案例分析、法律問題研究、對話擔保人、行業(yè)風采、書訊、閱讀等精品欄目。中國扭保》是承接政府、金融、投資、擔保的橋梁；是擔保機構展示形象的載體；是關注與研究中國擔保業(yè)發(fā)展問題的各界朋友各抒己見、交流經驗的平臺；是全國擔保類報刊界充滿激情與活力的新興媒體。

《中國投資》

《中國投資》雜志是中華人民共和國國家發(fā)展和改革委員會主管，國家發(fā)展和改革委員會投資研究所、中國投資協(xié)會、中國國際工程咨詢公司主辦，中國投資建設領域唯一的中央級指導性大型刊物。《中國投資》自1985年創(chuàng)刊，擁有良好的政府背景和資源，擁有強大的資訊網(wǎng)絡，是為數(shù)不多的政府信息資源平臺之一。

《中國投資》提供最新的投資政策解讀和案例，以第一視角為讀者提供最權威最及時的投資信息。

《國際融資》

《國際融資》雜志在這一世界大趨勢下應運而生，是中國期刊市場上目前惟一全面反映國際融資政策與信息、全面介紹國際金融機構和外國政府對華貸款和援助、為中國各級政府和企業(yè)進行國際融資牽線搭橋，反映國內金融機構、企業(yè)按照國際慣例進行資金運作的經濟類專業(yè)雜志。具有前瞻性、政策性、獨創(chuàng)性和實用性等特點。

《國際融資》雜志是一本重操作、重實際，為企業(yè)提供融資方面的先進理念、經典案例、權威觀點、專家視野的刊物。

《股市密碼》